El cantor Fitzgerald reitera $NVDA en sobrepeso, PT 300 dólares Comentario del analista: "En palabras del gran Rodney Dangerfield, Nvidia simplemente no recibe respeto. NVDA ha logrado esencialmente el Triple Lindy este trimestre, estableciendo nuevos máximos para un ritmo y aumento (ingresos en el cuarto trimestre 3.100 millones de dólares por encima del punto medio guiado; ingresos del primer trimestre subieron 9.900 millones de dólares en el trimestre trimestral), que prevén un crecimiento secuencial durante el resto del año (con ingresos superiores a los 500.000 millones de dólares de pedidos Blackwell/Rubin mencionados anteriormente), y ya que entra en el año 2027 mientras la IA agente ha alcanzado un punto de inflexión (prácticamente se agotó durante el año 2026 con Jensen destacando el momento agente de ChatGPT ha llegado). Por otro lado, se ha asegurado la oferta para cubrir la demanda en el año 27, con compromisos relacionados con la oferta que aumentaron casi un 90% en el trimestre interanual, y la dirección mantiene la confianza en su capacidad para mantener márgenes brutos en torno al 70% mediano durante el año, incluyendo la rampa Rubin del segundo año (que sigue en camino). Por el lado negativo, los gastos operativos se mantienen algo más altos de lo esperado (completamente aceptable en nuestra opinión, dado el crecimiento de los ingresos), y los bajistas seguirán señalando preocupaciones de capitalización hiperescalable en picos debido a limitaciones de flujo de caja. Pero al entrar en este nuevo paradigma en el que los clientes de NVDA ven rendimientos positivos en la generación de tokens (impulsados por nuevas aplicaciones agentes), compute equivale a ingresos en toda la creciente base de clientes de la empresa — lo que debería apoyar la continua expansión desde hiperescaladores, creadores de modelos de IA, neoclouds, soberanos, empresas y más allá." Analista: C.J. Muse